Международное рейтинговое агентство Fitch Ratings опубликовало отчет, в котором приведен рэнкинг 57 рейтингуемых агентством российских банков, исходя из их способности абсорбировать убытки.

По мнению Fitch, эта способность на настоящий момент является слабой у 10 из рассмотренных банков, хотя большинство из этих 10 банков, вероятно, могут полагаться на поддержку капиталом от акционеров. Еще у 14 банков способность абсорбировать убытки является умеренной.

Степень ухудшения качества активов у российских банков, их способность абсорбировать убытки и планы по рекапитализации в случае более пессимистичного развития событий, вероятно, будут основными факторами, определяющими рейтинговые действия в ближайшие 12-18 месяцев. Банки, рейтингуемые Fitch, согласно отчетности имели средний показатель обесценения кредитов в 14% (5% проблемных кредитов и 9% реструктурированных) на 1 июня 2009 г. – повышение по сравнению с 10% (3% и 7%) по состоянию на 1 марта.

"В то же время данные управленческой отчетности, подготовленные на все еще относительно ранней стадии кредитного спада, вряд ли в полном объеме отражают окончательный масштаб проблем с качеством активов, – отмечает Александр Данилов, старший директор в московской аналитической группе Fitch по финансовым организациям. – Постепенное ухудшение показателей качества активов у банков, вероятно, продолжится в течение второй половины 2009 г. и в 2010 г.".

Fitch ранее указывало, что, согласно ожиданиям агентства, обесценившиеся кредиты у российских банков достигнут 25% по базовому сценарию, что приведет к окончательным потерям по кредитам в 12,5%. Согласно более пессимистичному сценарию доля обесценившихся кредитов может достичь 40%, что приведет к потерям по кредитам в 24%.

Fitch составило рэнкинг 57 рейтингуемых российских банков по их способности абсорбировать убытки, чтобы продемонстрировать относительную уязвимость банков к потерям по кредитам. Агентство оценивало способность банков абсорбировать убытки, исходя из максимального отношения резервов к кредитам, которое они могли бы поддерживать на 1 июня 2009 г., не нарушая минимальных требований к регулятивному капиталу. В то же время Fitch отмечает, что более низкая или более высокая способность абсорбировать убытки, определяемая по данному показателю, не означает автоматически, что банк является в большей или меньшей степени уязвимым к потенциальному обесценению кредитов, поскольку кредитные потери у конкретных банков могут существенно отличаться от средних допущений Fitch по сектору.

У 10 из 57 банков – ВТБ24, банк "Россия", "Банк Москвы", "Сведбанк", ВТБ, "Московский банк реконструкции и развития", "Ак барс", "Росбанк", "Оргрэсбанк" и "Юникредит банк" – максимальное отношение резервов к кредитам ниже 10%, поэтому Fitch считает, что их способность абсорбировать убытки на настоящий момент является слабой. В то же время Fitch отмечает, что возможности по абсорбированию убытков у двух из этих банков – "Банка Москвы" и ВТБ – должны существенно укрепиться в результате предстоящих вливаний капитала, и указывает, что у большинства из восьми остальных банков также имеются достаточно сильные акционеры, которые, как ожидает агентство, предоставят им новый капитал в случае необходимости. Четырнадцать из рассмотренных банков имели умеренную способность абсорбировать убытки (максимальное отношение резервов к кредитам в 10%-15%), у 14 банков эта способность была существенной (15%-20%), у 11 хорошей (20%-32%) и у 8 сильной (более 32%).

Способность банков абсорбировать убытки существенно увеличилась в последние кварталы по мере получения ими нового капитала, правда преимущественно в форме субординированного долга, и сокращения роста кредитования. Однако эта способность по-прежнему является умеренной в рамках всего сектора относительно потенциальных потерь по кредитам.

"Недавно принятая программа государственной поддержки капитала 1 уровня у банков, в случае ее успешного осуществления, может помочь сделать рекапитализацию управляемым процессом, – отмечает Джеймс Уотсон, управляющий директор в аналитической группе Fitch по финансовым организациям. – Дефолты по-прежнему возможны, в частности в банках с серьезными проблемами по качеству активов или корпоративному управлению, однако недавние меры со стороны государства свидетельствуют о намерении не допустить дестабилизирующего неуправляемого невыполнения обязательств среди более крупных банков".